La revue fondamentale du portefeuille de négociation (FRTB) élaborée par le Comité de Bâle (Basel Committee on Banking Supervision) impose une série d'exigences qui entreront en vigueur en janvier 2022. L'une des principales innovations définies par le FRTB concerne l'introduction du concept de facteurs de risque non modélisables (NMRF), qui requérit la détention de capital supplémentaire. Les institutions financières cherchent à réduire ce capital afin d'accroître leur rentabilité.
Cet article a pour objectif de présenter une méthode permettant de gérer par apprentissage automatique les facteurs de risque non modélisables, et de comparer les résultats obtenus avec la méthode de marché.